Vị thế một chứng khoán phái sinh là gì? Công ty chứng khoán có được thanh lý vị thế trong thời gian bị đình chỉ hoạt động?

Nội dung chính

• Vị thế một chứng khoán phái sinh là gì?
• Công ty chứng khoán có được thanh lý vị thế một chứng khoán phái sinh trong thời gian bị đình chỉ hoạt động không?
• Công ty chứng khoán được khôi phục hoạt động kinh doanh chứng khoán phái sinh khi nào?

Vị thế một chứng khoán phái sinh là gì?

Vị thế một chứng khoán phái sinh được quy định tại khoản 2 Điều 3 Nghị định 158/2020/NĐ-CP như sau:

Giải thích từ ngữ

...

2. Vị thế một chứng khoán phái sinh (sau đây gọi tắt là vị thế) là trạng thái giao dịch và khối lượng chứng khoán phái sinh chưa đáo hạn mà nhà đầu tư đang nắm giữ tại một thời điểm. Nhà đầu tư mua hoặc bán một chứng khoán phái sinh được gọi là mở vị thế mua hoặc mở vị thế bán chứng khoán phái sinh đó.

3. Vị thế mở một chứng khoán phái sinh thể hiện việc nhà đầu tư đang nắm giữ chứng khoán phái sinh chưa đáo hạn.

4. Vị thế ròng một chứng khoán phái sinh tại một thời điểm được xác định bằng chênh lệch giữa vị thế mua và vị thế bán đã mở của chứng khoán phái sinh đó tại cùng một thời điểm.

5. Giới hạn vị thế là vị thế tối đa của một chứng khoán phái sinh, hoặc của chứng khoán phái sinh đó và các chứng khoán phái sinh khác dựa trên cùng một tài sản cơ sở mà nhà đầu tư được quyền nắm giữ tại một thời điểm.

...

Theo đó, vị thế một chứng khoán phái sinh được hiểu là trạng thái giao dịch và khối lượng chứng khoán phái sinh chưa đáo hạn mà nhà đầu tư đang nắm giữ tại một thời điểm.

Nhà đầu tư mua hoặc bán một chứng khoán phái sinh được gọi là mở vị thế mua hoặc mở vị thế bán chứng khoán phái sinh đó.

Vị thế một chứng khoán phái sinh là gì? (Hình từ Internet)

Công ty chứng khoán có được thanh lý vị thế một chứng khoán phái sinh trong thời gian bị đình chỉ hoạt động không?

Căn cứ khoản 3 Điều 6 Nghị định 158/2020/NĐ-CP quy định vê đình chỉ, khôi phục hoạt động kinh doanh chứng khoán phái sinh như sau:

Đình chỉ, khôi phục hoạt động kinh doanh chứng khoán phái sinh

...

3. Trong thời gian bị đình chỉ hoạt động, tổ chức kinh doanh chứng khoán phái sinh có trách nhiệm:

a) Định kỳ hàng tháng hoặc theo yêu cầu của Ủy ban Chứng khoán Nhà nước, thực hiện báo cáo, công bố thông tin về tình trạng của mình và các hoạt động có liên quan; không được ký mới các hợp đồng kinh doanh chứng khoán phái sinh, tạm ngừng mọi hoạt động kinh doanh chứng khoán phái sinh, trừ các trường hợp quy định tại điểm b, c, d khoản này;

b) Đối với các hợp đồng kinh doanh chứng khoán phái sinh còn hiệu lực, công ty chứng khoán có trách nhiệm:

- Chỉ tiếp nhận, thực hiện lệnh giao dịch của khách hàng đối với giao dịch đối ứng; chỉ tiếp nhận tài sản ký quỹ của khách hàng đối với trường hợp bổ sung ký quỹ;

- Chốt số dư, thực hiện tất toán tài khoản khách hàng; thanh lý vị thế và hoàn trả tài sản ký quỹ cho khách hàng; thỏa thuận, bàn giao quyền, trách nhiệm, nghĩa vụ, chuyển tài khoản, tài sản ký quỹ và vị thế mở của khách hàng sang công ty chứng khoán thay thế theo yêu cầu của khách hàng;

- Thực hiện các giao dịch theo yêu cầu của Tổng công ty lưu ký và bù trừ chứng khoán Việt Nam, Sở giao dịch chứng khoán nhằm giảm vị thế của khách hàng;

...

Theo đó, trong thời gian bị đình chỉ hoạt động kinh doanh chứng khoán phái sinh, đối với các hợp đồng kinh doanh chứng khoán phái sinh còn hiệu lực, công ty chứng khoán có trách nhiệm thanh lý vị thế và hoàn trả tài sản ký quỹ cho khách hàng.

Như vậy, theo quy định trên thì công ty chứng khoán phải thanh lý vị thế một chứng khoán phái sinh trong thời gian bị đình chỉ hoạt động đối với các hợp đồng kinh doanh chứng khoán phái sinh còn hiệu lực.

Công ty chứng khoán được khôi phục hoạt động kinh doanh chứng khoán phái sinh khi nào?

Việc khôi phục hoạt động kinh doanh chứng khoán phái sinh được quy định tại khoản 4 Điều 6 Nghị định 158/2020/NĐ-CP như sau:

Đình chỉ, khôi phục hoạt động kinh doanh chứng khoán phái sinh

...

c) Thanh lý, đóng vị thế trên tài khoản tự doanh, tài khoản tạo lập thị trường (nếu có), bảo đảm ưu tiên thực hiện các giao dịch của khách hàng trước các giao dịch đóng vị thế của chính mình;

d) Thanh toán đầy đủ các khoản thuế, giá dịch vụ, các khoản nợ và các nghĩa vụ tài chính khác liên quan đến hoạt động kinh doanh chứng khoán phái sinh (nếu có).

4. Ủy ban Chứng khoán Nhà nước có quyết định khôi phục hoạt động kinh doanh chứng khoán phái sinh của tổ chức kinh doanh chứng khoán phái sinh chỉ sau khi tổ chức này đã khắc phục được hết các hành vi dẫn tới bị đình chỉ hoạt động.

Theo đó, quy định này có đề cập, Ủy ban Chứng khoán Nhà nước có quyết định khôi phục hoạt động kinh doanh chứng khoán phái sinh của tổ chức kinh doanh chứng khoán phái sinh chỉ sau khi tổ chức này đã khắc phục được hết các hành vi dẫn tới bị đình chỉ hoạt động.

Như vậy, công ty chứng khoán được khôi phục hoạt động kinh doanh chứng khoán phái sinh khi đã khắc phục được hết các hành vi dẫn tới bị đình chỉ hoạt động.